อ่านรายละเอียดเพิ่มเติม
28.12.2024 08:21 AM
ตลาดหลักทรัพย์ Wall Street ปิดตัวลงต่ำกว่าคาดเมื่อวันศุกร์ ซึ่งสิ้นสุดสัปดาห์การซื้อขายที่สั้นลงแบบไม่มีการเคลื่อนไหวล่วงหน้า การขายออกที่กว้างขวางยังคงเข้าสู่หุ้นเทคโนโลยีและหุ้นที่เติบโตซึ่งเป็นที่นิยมซึ่งก่อนหน้านี้เคยดึงตลาดขึ้นไป
ดัชนี Dow Jones Industrial Average สูญเสียกำไร ทำให้การชนะต่อเนื่องห้าเกมถูกตัดสิ้น ดัชนี Dow มีการลดลงใน 10 วันที่แย่ที่สุดตั้งแต่ปี 1974 เพิ่มความตื่นเต้นให้กับการเคลื่อนไหวในขณะนี้ ชื่อใหญ่ที่สุดใน S&P 500 ก็ตกอยู่ในแรงกดดันในวันศุกร์ด้วย โดยมีชื่อใหญ่ถึง 45 ชื่อในสีแดงในวันนั้น
การฟื้นตัวในตลาดหุ้นตามปกติก่อนวันหยุดที่เรียกว่า "Santa Claus rally" กำลังตกอยู่ในความสงสัย S&P 500 โดยทั่วไปจะเพิ่มขึ้นเฉลี่ย 1.3% ในวันสุดท้ายของเดือนธันวาคมและการประชุมแรกๆ ของเดือนมกราคมตาม Stock Trader's Almanac อย่างไรก็ตาม ในปีนี้ตลาดกำลังเปลี่ยนแปลงตามแนวเดิม สัญญาณแรกของการอ่อนแอปรากฏตัวเมื่อวันพฤหัสบดี โดยที่ S&P 500 และ Nasdaq ปิดวันด้วยการสูญเสียเล็กน้อย
การเพิ่มขึ้นของอัตราผลตอบแทนของพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐมีส่วนเพิ่มแรงกดดัน อัตราผลตอบแทนหลัก 10 ปี แตะที่ 4.63% ในวันศุกร์ สูงสุดในรอบเจ็ดเดือน อัตราผลตอบแทนสูงทำให้อาชีพในการยืมเงินเพื่อเติบโตของบริษัทที่มุ่งเน้นการเติบโตยากขึ้น สิ่งนี้มีผลกระทบต่อบริษัทเทคโนโลยีชื่อดัง 7 ใหญ่ที่ได้ขับเคลื่อนการเติบโตของตลาดจนถึงปี 2024 เป็นพิเศษ
สถานการณ์ปัจจุบันทำให้นักลงทุนสงสัยว่านี่เป็นเพียงการหากำไรระยะสั้นหรือการเริ่มต้นตกต่ำในระยะลึก? ขณะที่อัตราผลตอบแทนเพิ่มขึ้นและความผันผวนยังคงเป็นบรรยากาศที่พลาดไป ผู้ค้าจะต้องคำนึงถึงแนวโน้มตลาดอย่างใกล้ชิด
หุ้นของ Tesla (TSLA.O) เป็นจุดศูนย์กลางของการขายลงในวันติดต่อกันที่สอง สูญเสียมูลค่า 5% ผู้เล่นใหญ่อื่นๆ ยังตกอยู่ใต้อิทธิพล: Nvidia ลดลง 2.1% ขณะที่ยักษ์ใหญ่แห่งเทคโนโลยี Alphabet, Amazon และ Microsoft สูญเสียมากกว่า 1.5% การลดลงแสดงให้เห็นว่าบริษัทที่แข็งแกร่งที่สุดเองก็ไม่สามารถป้องกันผลกระทบของสภาวะตลาดในปัจจุบันได้
ผู้เชี่ยวชาญชี้ไปที่การเพิ่มขึ้นของต้นทุนเงินทุน "อัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในเดือนที่ผ่านมา สิ่งนี้บีบนักลงทุนให้คิดทบทวนกลยุทธ์ของพวกเขา," Reynolds แห่ง Glenmede อธิบาย เขากล่าวว่าผู้เข้าร่วมตลาดเริ่มตั้งคำถามว่า การประเมินมูลค่าสูงของบริษัทเทคโนโลยีชื่อดัง 7 ใหญ่นั้นเป็นสิ่งที่ไม่ควรพิจารณา หรือควรมองหาโอกาสที่ดีกว่าในส่วนอื่น
เมื่อวันศุกร์ ทุก 11 ภาคส่วนหลักของ S&P 500 สิ้นสุดวันด้วยการลดลง ภาคการใช้จ่ายผู้บริโภค (.SPLRCD), เทคโนโลยีสารสนเทศ (.SPLRCT), และบริการการสื่อสาร (.SPLRCL) ตกลงมากที่สุด ลดลงระหว่าง 1.1% ถึง 1.9% ซึ่งก่อนหน้านี้เป็นผู้นำในปี 2024 แต่การขายออกหยุดการใช้แผนที่สร้างขึ้น
ถึงแม้จะมีการปิดที่ลงต่ำในสัปดาห์ แต่ประสิทธิภาพโดยรวมในช่วงห้าวันที่ผ่านมายังคงเป็นบวก S&P 500 เพิ่มขึ้น 0.7%, Dow Jones เพิ่มขึ้น 0.36%, และ Nasdaq สิ้นสุดสัปดาห์เพิ่มขึ้น 0.75% ข้อมูลเหล่านี้ชี้ให้เห็นว่าตลาดยังคงมีพื้นที่ในการเติบโตแม้จะมีการพัดแรงสั้นในระยะสั้น
สถานการณ์ในปัจจุบันทำให้นักวิเคราะห์และนักลงทุนสงสัยว่า: การลดในขณะนี้เป็นเพียงปัญหาชั่วคราวหรือการพัฒนาที่ลึกขึ้น? ด้วยอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นและต้นทุนเงินทุนที่เปลี่ยน นักหลายท่านจะกำลังมองหาจุดเริ่มต้นใหม่และเส้นทางการลงทุนทางเลือก
ท่ามกลางการลดลงของตลาดหลักทรัพย์ทั้งหมด บางหุ้นสามารถฝ่าวงล้อมแนวโน้มขาลงได้ด้วยข่าวสำคัญ เช่น หุ้นของผู้ให้บริการดูแลสุขภาพที่บ้าน Amedisys (AMED.O) ที่พุ่งขึ้น 4.7% ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นในวันเดียวที่ใหญ่ที่สุดตั้งแต่ต้นเดือนกรกฎาคม ความนิยมนี้เกิดจากการประกาศว่าได้ขยายเวลาวันปิดสำหรับการควบรวมกิจการมูลค่า 3.3 พันล้านดอลลาร์กับ UnitedHealth (UNH.N)
ผู้ผลิตมันฝรั่ง Lamb Weston ก็เป็นหนึ่งในหุ้นที่ชนะในวันนี้ เพิ่มขึ้น 2.6% บริษัทกล่าวว่าผู้ลงทุนผู้มีแนวทางกิจกรรม Jana Partners กำลังทำงานร่วมกับผู้บริหารใหม่เพื่อดำเนินการเปลี่ยนแปลงกลยุทธ์ซึ่งอาจนำไปสู่การเปลี่ยนแปลงคณะกรรมการ สร้างความสนใจต่อนักลงทุนในการปรับปรุงการบริหารจัดการ
สัปดาห์ที่สั้นลงเนื่องจากวันหยุดถูกกำหนดโดยการซื้อขายที่เงียบเหงา ปริมาณการซื้อขายต่ำกว่าค่าเฉลี่ยหกเดือน แนวโน้มนี้คาดว่าจะดำเนินไปจนถึงสัปดาห์เต็มแรกของเดือนมกราคม เหตุการณ์หลักที่คอยจับตามองในไม่กี่วันข้างหน้าคือรายงานการจ้างงานเดือนธันวาคมซึ่งกำหนดเผยแพร่วันที่ 10 มกราคมซึ่งอาจกำหนดโทนใหม่ให้กับตลาดการเงิน
แม้ว่าจะลดลงเล็กน้อยในวันศุกร์ แต่ดอลลาร์จบปีด้วยการเพิ่มขึ้นเกือบ 7% ตัวเลขนี้เป็นไปได้ด้วยความคาดหวังการเติบโตของเศรษฐกิจสหรัฐที่มั่นคงและนโยบายใหม่ของฝ่ายบริหาร ซึ่งรวมถึงการลดภาษี การยกเลิกกฎระเบียบ และการลดภาษีศุลกากร ปัจจัยเหล่านี้ส่งผลให้ Fed ไม่สามารถลดอัตราดอกเบี้ยได้มากขึ้น เป็นที่คาดว่าจะต่อเนื่องไปจนถึงปี 2025
ตลาดยังคงคำนวณระหว่างข่าวบวกจากบริษัทต่างๆ กับความไม่แน่นอนที่เป็นอยู่ ผู้เข้าร่วมตลาดจะมองดูข้อมูลเศรษฐกิจมหาภาคและการกระทำของบริษัทยักษ์ใหญ่เพื่อประมาณการณ์แนวโน้มในช่วงต้นปีใหม่
ในวันศุกร์ ดัชนีหลักทั้งสามของ Wall Street แสดงการลดลงอย่างชัดเจน S&P 500 (.SPX) สูญเสีย 1.11% Nasdaq Composite (.IXIC) ตกลง 1.49% และ Dow Jones Industrial Average (.DJI) ล้มลง 0.77% แต่ถึงอย่างไร ทุกดัชนีจบสัปดาห์ในโซนบวก S&P 500 ขึ้น 0.67%, Nasdaq ขึ้น 0.75%, Dow ขึ้น 0.36%
ปีสิ้นสุดด้วยตัวเลขที่น่าประทับใจ: Dow เพิ่ม 14% ในปีนี้ S&P 500 เพิ่ม 25% และ Nasdaq ที่เน้นเทคโนโลยีเพิ่ม 31% ตัวเลขเหล่านี้เน้นถึงความแข็งแกร่งของตลาด แม้จะมีการปรับฐานในระยะสั้น
Steve Sosnick หัวหน้านักกลยุทธ์ตลาดของ Interactive Brokers เสนอว่า การลดลงของวันศุกร์อาจเกี่ยวข้องกับการปรับบาลานพอร์ตของกองทุนบำนาญ "กองทุนอาจขายหุ้นและย้ายไปยังพันธบัตรก่อนสิ้นปี นี่อธิบายถึงการขายฉับพลันโดยไม่มีข่าวที่ชัดเจน และเนื่องจากน้ำหนักที่มากของบริษัทยักษ์ใหญ่ในเทคโนโลยีในดัชนี พวกเขาเป็นคนที่รับแรงกดดันมากที่สุด" Sosnick กล่าว
บนเวทีระหว่างประเทศ ดัชนีกว้างใหญ่ก็แสดงผลลัพธ์ที่ดี MSCI Global Index (.MIWO00000PUS) สูญเสีย 0.59% ในวันศุกร์ แต่ได้เพิ่ม 1.45% ในสัปดาห์ ในเอเชีย MSCI Asia-Pacific Index ตกลง 0.1% แต่ยังคงจบสัปดาห์ด้วยผลตอบแทน 1.5% ดัชนี Nikkei ของญี่ปุ่น (.N225) เพิ่มขึ้น 1.8% ในสัปดาห์ ในขณะที่ Europe’s Stoxx 600 (.STOXX) ได้เพิ่มขึ้น 0.67% ในวันศุกร์และรับเพิ่มประมาณ 1% ในเจ็ดวัน
แม้ว่าการลดลงในวันศุกร์ในสหรัฐจะทำให้นักลงทุนรู้สึกท้อแท้ แต่ผลลัพธ์โดยรวมของปีและสัปดาห์ยังคงเชื่อมั่น ดัชนีหลักยังคงสะท้อนถึงความแข็งแกร่งของตลาดหุ้น ในขณะที่ปัจจัยเศรษฐกิจมหาภาคและแนวโน้มระหว่างประเทศให้เหตุผลสำหรับความระมัดระวังอย่างมีสติ
ดัชนีดอลลาร์ซึ่งวัดดอลลาร์เทียบกับหกสกุลเงินหลักลดลง 0.06% เมื่อวันศุกร์ แต่เพิ่มขึ้น 0.2% ในสัปดาห์นี้ ดอลลาร์ได้เพิ่มขึ้นอย่างน่าประทับใจ 6.6% จนถึงตอนนี้ในปี 2024 สะท้อนถึงความโดดเด่นอย่างต่อเนื่องท่ามกลางความท้าทายทางเศรษฐกิจทั่วโลก
คู่เงินดอลลาร์/เยนลดลง 0.06% ซึ่งยังคงใกล้เคียงกับจุดสูงสุดในรอบ 5.5 เดือนที่แตะเมื่อวันอังคาร ดอลลาร์แข็งค่าขึ้น 5.4% เทียบกับเยนในเดือนนี้และเพิ่มขึ้นเกือบ 12% นับตั้งแต่ต้นปี สาเหตุของความอ่อนแอในสกุลเงินญี่ปุ่นนั้นเชื่อมโยงกับนโยบายของธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่นที่ยังไม่เพิ่มอัตราดอกเบี้ยเนื่องจากรอความชัดเจนเพิ่มเติมเกี่ยวกับสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจโลก
ในทางตรงกันข้าม ยูโรคงตัวแต่ก็ยังไม่ไกลจากจุดต่ำสุดในรอบสองปีที่แตะในเดือนพฤศจิกายน ตั้งแต่ต้นปี สกุลเงินโซนยูโรได้สูญเสียน้ำหนักไป 5.6% ท่ามกลางเศรษฐกิจที่อ่อนแอและความเสี่ยงจากเงินเฟ้อสูง
ผู้ว่า BoJ คาซุโอะ อูเอดะ เน้นย้ำว่านโยบายของสหรัฐอเมริการวมถึงภาษีและมาตรการการค้าเป็นกังวล ธนาคารกลางตัดสินใจไม่เร่งเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเพื่อประเมินผลกระทบของมาตรการใหม่ต่อเศรษฐกิจโลก การตัดสินใจนี้กดดันเยนทำให้มีความอ่อนไหวต่อสกุลเงินที่แข็งแกร่งมากขึ้น
เจอโรม พาวเวลล์ ประธานธนาคารกลางสหรัฐยืนยันว่าการลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมจะดำเนินการอย่างระมัดระวัง หลังจากที่ได้คาดหมายว่าจะลดลงอีกหนึ่งในสี่เปอร์เซ็นต์ เฟดจะยังคงตรวจสอบข้อมูลเศรษฐกิจอย่างละเอียดเพื่อหลีกเลี่ยงความเสี่ยงที่ไม่จำเป็น
นโยบายเศรษฐกิจของโดนัลด์ ทรัมป์ รวมถึงการยกเลิกกฎระเบียบ, การลดภาษี, การเพิ่มภาษีศุลกากร และนโยบายการย้ายถิ่นฐานอย่างเข้มงวด กำลังกลายเป็นปัจจัยที่มีการกระทำสองอย่าง ผู้เชี่ยวชาญเชื่อว่าสามารถกระตุ้นการเติบโตของเศรษฐกิจได้, แต่ในขณะเดียวกันเพิ่มความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อและสร้างความตึงเครียดในตลาดโลก
พลวัตของดอลลาร์และสกุลเงินโลกสำคัญสะท้อนถึงความซับซ้อนของสถานการณ์เศรษฐกิจโลก การตัดสินใจทางการเมืองและเศรษฐกิจโดยมหาอำนาจใหญ่จะยังคงเป็นที่จับตามองของนักลงทุน สร้างความผันผวนและเปิดโอกาสใหม่ๆ สำหรับกลยุทธ์การซื้อขาย
ตลาดคาดให้ธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่นคงนโยบายการเงินผ่อนคลายไว้แม้จะมีแรงกดดันที่เพิ่มขึ้นต่อเยน ในขณะเดียวกัน ธนาคารกลางยุโรปคาดว่าจะลดอัตราดอกเบี้ยลง นโยบายดังกล่าวอาจกดดันยูโรเพิ่มเติม โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อลเศรษฐกิจยูโรลดลง
ในสหรัฐฯ นักเทรดคาดว่าอัตราดอกเบี้ยจะลดลง 37 จุดฐานภายในปี 2025 แต่พวกเขาไม่คาดหวังว่าจะมีการเปลี่ยนแปลงจริงจนถึงเดือนพฤษภาคม ในขณะนั้น, ECB คาดว่าจะลดอัตราเงินฝากลงหนึ่งเปอร์เซ็นต์เหลือ 2% เพื่อพยายามสนับสนุนเศรษฐกิจของภูมิภาค อย่างไรก็ตาม, การเคลื่อนไหวดังกล่าวไม่ช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้สกุลเงินยุโรป
ท่ามกลางความคาดหวังในอัตราที่สูงขึ้น, อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีของสหรัฐฯ พุ่งสู่ระดับสูงสุดในรอบเดือนพฤษภาคมที่ 4.641% มันลดลงเล็กน้อยในวันศุกร์แต่ยังคงอยู่ที่ 4.625% อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 2 ปี ซึ่งอ่อนไหวต่อการคาดการณ์มากขึ้น, ลดลง 0.4 จุดฐานมากที่ 4.328%
แนวโน้มเหล่านี้ส่งผลกดดันต่ออัตราผลตอบแทนพันธบัตรยุโรป โดยเฉพาะอย่างยิ่ง อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีของเยอรมัน ซึ่งเป็นเครื่องมือสำคัญของเขตยูโร เพิ่มขึ้น 7.6 จุดฐานไปที่ 2.401% การเคลื่อนไหวนี้สะท้อนถึงการเชื่อมโยงระหว่างตลาดหนี้ของสหรัฐและยุโรป
ท่ามกลางการเพิ่มขึ้นของอัตราผลตอบแทนพันธบัตร, ราคาทองคำลดลง 0.74%, หยุดอยู่ที่ $2,615.54 ต่อตัวออนซ์ อย่างไรก็ตาม, โลหะมีค่าได้สรุปปีด้วยการเพิ่มขึ้นเกือบ 27%, ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นประจำปีที่แข็งแกร่งที่สุดตั้งแต่ปี 2011 ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และความคาดหวังในเงินเฟ้อได้สนับสนุนความสนใจในการถือทองคำเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย
ตลาดทั่วโลกต้องเผชิญกับความผันผวนที่เพิ่มขึ้นในปี 2024 ซึ่งถูกผลักดันโดยการพัฒนาในด้านภูมิรัฐศาสตร์, เศรษฐกิจ และการเงิน ธนาคารกลางรวมถึงเฟด, ธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น และ ECB ยังคงเป็นผู้เล่นหลักที่มีอิทธิพลต่อความรู้สึกของนักลงทุน มองไปข้างหน้าในปี 2025, ผู้เข้าร่วมตลาดจะค้นหาความเสถียรในพลวัตของราคาและอัตราผลตอบแทนของสินทรัพย์ ด้วยการให้ความสำคัญกับสัญญาณระยะยาวจากหน่วยงานกำกับดูแล
Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.
If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.
Why does your IP address show your location as the USA?
Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaTrade anyway.
We are sorry for any inconvenience caused by this message.
