Analyse de l'EUR/USD sur 5 minutes

La paire de devises EUR/USD a connu une baisse au cours de la première moitié de mardi, suivie d'une hausse dans la seconde moitié. Bien que les raisons de la chute initiale soient claires, la cause de la montée ultérieure de l'euro reste incertaine. Mardi, deux rapports ZEW concernant les attentes et le sentiment économiques ont été publiés pour la zone Euro. Un rapport a été meilleur que prévu, tandis que l'autre a été pire. Cependant, aucun de ces rapports n'était suffisamment significatif pour provoquer un mouvement de 100 pips. Aux États-Unis, aucun rapport n'a été publié, mais le dollar a subi une nouvelle forte baisse dans la seconde moitié de la journée pour le deuxième jour consécutif.

De cela, nous pouvons tirer une conclusion simple. Premièrement, une correction technique est en cours. Deuxièmement, le marché continue d'être influencé par les déclarations de Donald Trump. Concernant le premier point, nous avons précédemment noté que l'échelle de temps quotidienne indique la nécessité d'une correction, qui est probablement significative sur le graphique journalier. Ainsi, la hausse de l'euro pourrait ne pas avoir de base fondamentale ; il pourrait simplement s'agir d'une correction technique. Quant au second point, si le marché perçoit négativement les initiatives de Trump, le dollar pourrait continuer de baisser pendant un certain temps, car ces facteurs sont souvent intégrés tôt dans les prix.

Sur l'échelle de temps de 5 minutes de mardi, deux forts signaux d'achat se sont formés. Le prix a d'abord rebondi au niveau de 1.0366, puis a rebondi de la plage 1.0340–1.0366. Dans le premier cas, la croissance subséquente a été faible, mais la transaction pouvait tout de même être clôturée à l'équilibre. Dans le second cas, le prix s'est déplacé de manière significative dans la bonne direction, permettant de clôturer la transaction manuellement avec un profit substantiel ou de la reporter à mercredi avec un stop loss à l'équilibre en place.

Rapport COT

Le dernier rapport COT, daté du 14 janvier, indique que la position nette des traders non-commerciaux reste généralement orientée vers une perspective haussière. Cependant, les ours ont récemment pris l'avantage. Il y a deux mois, le nombre de positions courtes ouvertes détenues par des traders professionnels a considérablement augmenté, entraînant une position nette négative pour la première fois depuis une période notable. Cela suggère que l'euro est vendu plus fréquemment qu'il n'est acheté.

Actuellement, nous n'observons aucun facteur fondamental qui pourrait soutenir un renforcement de l'euro. L'analyse technique montre de manière constante que le prix est resté dans une zone de consolidation, indiquant essentiellement une tendance plate. Sur l'échelle de temps hebdomadaire, il est évident que depuis décembre 2022, la paire a fluctué entre les niveaux de 1,0448 et 1,1274. Cependant, une descente en dessous du niveau de 1,0448 a ouvert de nouvelles opportunités pour une baisse supplémentaire.

À l'heure actuelle, les lignes rouge et bleue se sont croisées et ont inversé leur position l'une par rapport à l'autre, signalant une tendance baissière sur le marché. Durant la dernière semaine de reporting, le nombre de positions longues dans la catégorie "Non-commercial" a diminué de 3 700 contrats, tandis que les positions courtes ont diminué de 7 400 contrats. Par conséquent, la position nette a légèrement augmenté de 3 700 contrats.

Analyse EUR/USD en 1 heure

Sur le graphique horaire, la paire de devises a initié une nouvelle tendance haussière, qui est de nature corrective. Cependant, nous anticipons que la baisse de l'euro se poursuivra à moyen terme. La Réserve fédérale devrait réduire les taux d'intérêt seulement une à deux fois en 2025, indiquant une position plus restrictive que ce que le marché avait auparavant anticipé. Ce facteur, parmi d'autres, continuera de soutenir le dollar américain. La fin de la correction technique peut être confirmée par le cours qui s'établit en dessous des lignes de l'indicateur Ichimoku et de la ligne de tendance.

Pour le 22 janvier, les niveaux de trading suivants sont identifiés : 1.0124, 1.0195, 1.0269, 1.0340–1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658–1.0669, 1.0757, 1.0797 et 1.0843, ainsi que la ligne Senkou Span B (1.0308) et la ligne Kijun-sen (1.0347). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de la détermination des signaux de trading. N'oubliez pas de régler l'ordre Stop Loss à l'équilibre une fois que le prix se déplace de 15 pips dans la direction souhaitée. Cette stratégie aidera à se protéger contre les pertes potentielles si le signal s'avère faux.

Le mercredi, aucun rapport majeur n'est prévu ni dans la zone euro, ni aux États-Unis. Le seul événement notable est un discours de la présidente de la Banque centrale européenne, Christine Lagarde. Bien que cet événement puisse être significatif, l'attention du marché reste principalement concentrée sur Donald Trump et ses propositions politiques.

Explications des illustrations :

• Niveaux de support et de résistance (lignes rouges épaisses) : Les lignes rouges épaisses indiquent où le mouvement peut prendre fin. Veuillez noter que ces lignes ne sont pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées du graphique de 4 heures au graphique horaire. Ce sont des lignes fortes.
• Niveaux extrêmes (lignes rouges fines) : Lignes rouges fines où le prix a précédemment rebondi. Celles-ci servent de sources de signaux de trading.
• Lignes jaunes : Lignes de tendance, canaux de tendance, ou tout autre modèle technique.
• Indicateur 1 sur graphiques COT : Représente la taille nette de la position pour chaque catégorie de traders.